Tagesbericht vom 11.06.25
Marketingmitteilung
Der Goldpreis gibt im gestrigen New Yorker Handel von 3.333 auf 3.322 $/oz nach. Heute Morgen befestigt sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong und notiert aktuell mit 3.338 $/oz um 10 $/oz über dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien entwickeln sich leichter.
Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)
Handelsblatt: „Warnung der EZB“. „Papiergold-System gerät ins Wanken“. „Verwerfungen am Derivatemarkt könnten die Finanzmarktstabilität bedrohen“. „Die Finanzkrise von 2007 lässt grüßen“. „Für Privatanleger, die langfristig in Gold investieren und dabei gut schlafen wollen, ist daher physisches Gold die einzig richtige Option“.
Die Edelmetallmärkte
Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem stabilen Dollar zulegen (aktueller Preis 94.006 Euro/kg, Vortag 93.763 Euro/kg). Nach der Ankündigung der Zentralbanken, die Geldpolitik wieder zu lockern und der Entscheidung am 18.03.25, Deutschland mit etwa 1.700 Mrd Euro zusätzlich zu verschulden, haben wir unser Goldpreisziel auf 2.800 bis 3.000 $/oz angehoben. Die Goldkäufe der BRICS-Staaten und mutmaßlich der US-Behörden überlagern derzeit unser Goldpreisziel, sind aber nicht zu kalkulieren. Wir werden diese Zentralbankkäufe erst in unserem Goldpreisziel berücksichtigen, wenn es sich bestätigt, dass sie nachhaltig sind. Wir empfehlen im aktuellen geldpolitischen und politischen Umfeld voll in Gold, Silber, Platin und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. In der kommenden Inflationsphase wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.
Silber gibt leicht nach (aktueller Preis 36,42 $/oz, Vortag 36,50 $/oz). Platin steigt (aktueller Preis 1.254 $/oz, Vortag 1.212 $/oz). Palladium kann zulegen (aktueller Preis 1.076 $/oz, Vortag 1.066 $/oz). Die Basismetalle verbessern sich um etwa 0,5 %. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 66,89 $/barrel, Vortag 67,22 $/barrel).
Die nordamerikanischen Goldminenaktien entwickeln sich leichter. Der Xau-Index verliert 1,6 % oder 3,2 auf 202,0 Punkte. Bei den Standardwerten fällt Endeavour Mining 2,3 %. Bei den kleineren Werten geben Artemis 6,6 % sowie Monument und Rusoro jeweils 4,3 % nach. Chesapeake können 5,6 %, Gold Resource 4,9 % und Northern Dynasty 4,7 % zulegen. Bei den Silberwerten fallen Hochschild 22,9 %, Americas Silver 4,4 % und Impact 3,7 %. Silver Bull verbessern sich 10,4 % und Excellon 3,9 %.
Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel leichter. Anglogold geben 2,7 % und DRD 2,5 % nach.
Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen leichter. Bei den Produzenten fallen Perseus 6,0 %, Westgold 4,1 % und Catalyst 3,0 %. Black Cat erholt sich 3,1 %. Bei den Explorationswerten geben Venus 8,0 %, Predictive 7,4 % und West Wits 6,9 % nach. Legend können 14,3 % und Firefly 5,0 % zulegen. Bei den Metallwerten gibt Lynas 8,2 % nach.
Stabilitas Fonds
Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 2,6 % auf 300,04 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Ausgold (+2,8 %) und Image (+2,7 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Artemis (-6,6 %), Perseus (-6,0 %) und Westgold (-4,1 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum Markt nachgeben.
In der Monatsauswertung zum 31.05.25 verbessert sich der Fonds um 9,9 % auf 300,90 Euro. Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 42,6 %. Über die letzten 60 Monate liegt der Gewinn bei 57,2 %. Das Fondsvolumen erhöht sich von 156,9 auf 168,5 Mio Euro.
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 8,2 %
Gewinn im Jahr 2023: 5,6 %
Gewinn im Jahr 2024: 16,6 %
Gewinn im Jahr 2025: 42,6 %
Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 1,3 % auf 68,10 Euro. Der Fonds wird heute durch die Kursrückgänge der Hochschild (-22,9 %), Artemis (-6,6 %) und Perseus (-6,0 %) belastet und dürfte etwas stärker als der Markt nachgeben.
In der Monatsauswertung zum 31.05.25 verbessert sich der Fonds um 9,2 % auf 63,38 Euro. Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 32,5 %. Über die letzten 60 Monate liegt der Gewinn bei 32,5 %. Das Fondsvolumen erhöht sich von 173,0 auf 190,7 Mio Euro.
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,7 %
Verlust im Jahr 2023: 10,3 %
Gewinn im Jahr 2024: 21,8 %
Gewinn im Jahr 2025: 32,5 %
Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.
Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 0,6 % auf 53,45 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Pilbara (+5,6 %) Development Global (+4,9 %) und Fortescue (+3,5 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Lynas (-8,2 %), Predictive (-7,4 %) und Perseus (-6,0 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum Markt leicht nachgeben.
In der Monatsauswertung zum 31.05.25 gewinnt der Fonds 6,0 % auf 52,44 Euro. Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 23,1 %. Über die letzten 60 Monate liegt der Gewinn bei 40,6 %. Das Fondsvolumen erhöht sich von 9,3 auf 9,5 Mio Euro.
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 14,6 %
Verlust im Jahr 2023: 14,7 %
Verlust im Jahr 2024: 5,1 %
Gewinn im Jahr 2025: 23,1 %
Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
Alle Angaben ohne Gewähr
Diclaimer
Dies ist eine Marketing-Anzeige. Bitte lesen Sie den Prospekt und das KID, bevor Sie eine endgültige Anlageentscheidung treffen. Verbindliche Grundlage für den Kauf eines Fonds sind das Basisinformationsblatt (KID), der jeweils gültige Verkaufsprospekt mit dem Verwaltungsreglement bzw. der Satzung, der zuletzt veröffentlichte und geprüfte Jahresbericht und der letzte veröffentlichte ungeprüfte Halbjahresbericht, die in deutscher Sprache kostenlos bei der IPConcept (Luxemburg) S.A. (société anonyme), 4, rue Thomas Edison L-1445, Strassen, Luxembourg, (siehe auch https://www.ipconcept.com/ipc/de/fondsueberblick.html) erhältlich sind. Risiken sind dem Verkaufsprospekt zu entnehmen. Der Verkaufsprospekt und die KIDs müssen vor dem Kauf dem Anleger zur Verfügung gestellt werden. Die steuerliche Behandlung ist von den individuellen Verhältnissen jedes einzelnen Anlegers abhängig. Die Werbemitteilung dient ausschließlich Informationszwecken und stellt keine Aufforderung zum Kauf oder Verkauf von Fondsanteilen dar. Insbesondere ist dem Empfänger empfohlen, nötigenfalls unter Einbezug eines Beraters die Informationen in Bezug auf ihre Vereinbarkeit mit seinen persönlichen eigenen Verhältnissen, auf juristische, regulatorische, steuerliche und andere Konsequenzen zu prüfen. Hinweise zu Chancen und Risiken entnehmen Sie bitte dem aktuellen Verkaufsprospekt. Es kann keine Zusicherung gemacht werden, dass die Anlageziele erreicht werden. Diese Werbemitteilung wendet sich ausschließlich an Interessenten in den Ländern, in denen die genannten Fonds zum öffentlichen Vertrieb zugelassen sind.
Der Fonds wurde nach luxemburgischem Recht aufgelegt und ist in Luxemburg, Deutschland und Österreich zum Vertrieb zugelassen. Der Fonds darf in den Vereinigten Staaten von Amerika ("USA") sowie zugunsten von US-Personen nicht öffentlich zum Kauf angeboten werden.
Die Verwaltungsgesellschaft kann beschließen, die Vorkehrungen, die sie für den Vertrieb der Anteile ihrer Organismen für gemeinsame Anlagen getroffenen hat, gemäß Artikel 93a der Richtlinie 2009/65/EG aufzuheben. Weitere Informationen zu Anlegerrechten in deutscher Sprache sind auf der Homepage der Verwaltungsgesellschaft (www.ipconcept.com) einsehbar. https://www.ipconcept.com/ipc/de/anlegerinformation.html
Die Dokumente können ebenfalls bei der Einrichtung, ERSTE BANK DER OESTERREICHISCHEN SPARKASSEN AG, Am Belvedere 1, A-1100 Wien bezogen werden.
Frühere Wertentwicklungen, Simulationen oder Prognosen sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung. Die Bruttowertentwicklung nach BVI-Methode lässt die bei der Ausgabe und Rücknahme der Anteile erhobenen Kosten (Ausgabe- und Rücknahmeaufschlag) und während der Haltedauer anfallenden Gebühren (z.B. Transaktionskosten) unberücksichtigt. Wenn ein Anleger für 1.000,- € Anteile erwerben möchte, muss er bei einem Ausgabeaufschlag von maximal 5 % bis zu 1.050,- € dafür aufwenden. Es können für den Anleger Depotkosten und weitere Kosten (z.B. Depot- oder Verwahrkosten) entstehen, welche die Wertentwicklung mindern. Es ist zu beachten, dass der Wert der erworbenen Anteile, aufgrund von Schwankungen der Investments im Fonds sowie der Notierung der Wertpapiere, schwanken kann.
Der Fonds weist aufgrund der Zusammensetzung seines Portfolios oder der verwendeten Portfoliomanagementtechniken eine erhöhte Volatilität auf, d.h. der Anteilpreis kann auch innerhalb kurzer Zeiträume erheblichen Schwankungen nach oben und unten unterworfen sein.
Außerdem kann bei Fremdwährungen die Rendite infolge von Währungsschwankungen steigen oder fallen.