Australische Goldaktien schwach, Verfassungsschutz

Tagesbericht vom 08.08.23

Der Goldpreis schließt im gestrigen New Yorker Handel unverändert bei 1.936 $/oz. Heute Morgen gibt der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong leicht nach und notiert aktuell mit 1.934 $/oz um 2 $/oz unter dem Vortagesniveau. Die nordamerikanischen Goldminenaktien zeigen sich etwas leichter. Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen schwach.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Präsident des Bundesamtes für Verfassungsschutz Thomas Haldenwang über die Europawahlversammlung der AfD: „In einer Reihe von Äußerungen kommt ein ethisches Volksverständnis zum Ausdruck in dem der ‚Große Austausch‘ beschworen wird“. „Der Begriff ‚Großer Austausch‘ zählt zum Wortschatz der Neuen Rechten und beinhaltet insbesondere die Behauptung, die alteingesessene Bevölkerung Europas solle systematisch durch Zuwanderer aus Afrika, dem Nahen und Mittleren Osten ersetzt werden“ (Quelle: n-tv.de).

1. Der Verfassungsschutzpräsident versucht sich erneut als Wahlkampfhelfer gegen die AfD. 2. Die Beschreibung, dass es nach Deutschland eine Zuwanderung und aus Deutschland eine Abwanderung gibt, beschwört den Ausdruck ‚Großer Austausch‘ ohne ihn verwenden zu müssen und ist rechtsextremistisch. Es reicht, dass etwas zum „Ausdruck“ kommt und dass der Verfassungsschutzpräsident den Begriff dafür verwendet.

Kommentar: Es besteht die große Gefahr, dass der Verfassungsschutz seine Glaubwürdigkeit verliert.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis gibt der Goldpreis bei einem schwächeren Dollar nach (aktueller Preis 56.529 Euro/kg, Vortag 56.691 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber fällt (aktueller Preis 23,14 $/oz, Vortag 23,45 $/oz). Platin gibt nach (aktueller Preis 913 $/oz, Vortag 921 $/oz). Palladium verliert (aktueller Preis 1.210 $/oz, Vortag 1.237 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich seitwärts. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 85,17 $/barrel, Vortag 86,08 $/barrel).


Der MSCI-Goldminenindex verliert 0,4 % auf 410,97 $. Der MSCI-Silberminenindex verliert 0,4 % auf 373,30 $. Bei den Standardwerten gibt B2 Gold 1,6 % nach. Die kanadischen Märkte bleiben geschlossen.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel leichter. Anglogold fallen 3,4 % und Sibanye 1,5 %.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen schwach. Bei den Produzenten fallen Gascoyne 8,0 %, Calidus 5,7 % und Resolute 4,1 %. Red 5 kann 5,7 % zulegen (Bohrergebnisse). Bei den Explorationswerten verlieren Auteco 12,5 %, Silver Mines 5,4 % und Ausgold 5,0 %. Legend ziehen 11,1 % und Stavely 7,2 % an. Bei den Metallwerten verliert Image 4,8 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 0,3 % auf 157,88 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Bellevue (+1,6 %) und Gold Road (+1,5 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Auteco (-12,5 %), Gascoyne (-8,0 %) und Image (-4,8 %). Der Fonds dürfte heute etwas stärker als der MSCI-Goldminenindex nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 31.07.23 verbessert sich der Fonds um 2,4 % auf 163,70 Euro und entwickelt sich damit etwas schwächer als der MSCI-Goldminenindex (+5,0 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 4,5 % (MSCI-Goldminenindex +5,4 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 54,7 % vom MSCI-Goldminenindex (+42,6 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne von 118,3 auf 119,4 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 8,2 %
Verlust im Jahr 2023: 4,5 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verbessert sich um 0,4 % auf 37,64 Euro. Der Fonds wird heute durch die Kursrückgänge der Bear Creek (-3,6 %), Westgold (-3,6 %) und Perseus (-3,4 %) belastet und dürfte parallel zum MSCI-Silberminenindex leicht nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 31.07.23 verbessert sich der Fonds um 4,0 % auf 39,33 Euro und entwickelt sich damit schwächer als der MSCI-Silberminenindex (+9,6 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 10,1 % (MSCI-Silberminenindex -2,7 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 46,1 % vom Vergleichsindex (+14,9 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich parallel zu den Kursgewinnen von 131,1 auf 136,8 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,7 %
Verlust im Jahr 2023: 10,1 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 1,2 % auf 42,12 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Resource Development (+6,7 %), Red 5 (+5,7 %) und OreCorp (+5,2 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Galena (-12,5 %), Galileo (-6,1 %) und Arafura (-3,5 %). Der Fonds dürfte sich heute gegen den MSCI-Goldminenindex stabil entwickeln.

In der Monatsauswertung zum 31.07.23 verliert der Fonds 2,7 % auf 43,54 Euro und entwickelt sich schwächer als der MSCI-Goldminenindex (+5,0 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 17,2 % (Vergleichsindex +5,4 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 76,3 % vom MSCI-Goldminenindex (+42,6 %) ab. Das Fondsvolumen verringert sich durch die Kursverluste von 15,4 auf 15,3 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 14,6 %
Verlust im Jahr 2023: 17,2 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr